Помоги проекту - поделись книгой:
Эта бизнес-модель, построенная на шкале комиссионных, вполне понятна: они просто пытаются получить прибыль, но это обычно приводит к снижению стандартов. Я также с осторожностью доверял бы деньги огромным транснациональным учреждениям, которые используют свои балансы для получения даже более высоких доходов без увеличения капиталовложений. Никакое удивительное специальное предложение для избранных клиентов или эксклюзивное приглашение на закрытые спортивные мероприятия не развеет ощущение, что вы работаете с учреждениями, которые, в конечном счете, используют вас.
Большинство финансовых экспертов пренебрежительно относятся к DIY-инвестированию («сделай сам», Do It Yourself). Подтекст, как правило, в том, что большинство людей не способны делать правильные финансовые ходы. В случае со многими инвесторами в этом есть доля правды, но я надеюсь, что вы, читая эту книгу и используя свои идеи в качестве основы для самосовершенствования, не будете полностью финансово неграмотны.
Я считаю, что вы можете осилить огромную часть финансового планирования и инвестиций сами, руководствуясь, когда это необходимо, советами независимого эксперта, оформленными соответствующим образом. Я также уверен, что сетевая «толпа» действительно обладает определенной мудростью и может помочь оформить некоторые из ваших идей – используйте Интернет, особенно – такие сайты, как Seeking Alpha, где превосходные идеи предлагаются бесплатно. Важно помнить, что ваши друзья и деловые знакомые могут предложить мощные неожиданные идеи.
9. Умножайте!
Напрасно молодость дается молодым.
Деньги делают деньги. И новые деньги делают еще больше денег.
Сложный процент является восьмым чудом света.
Тот, кто понимает это, зарабатывает его…, тот, кто не понимает… платит его.
Если люди отказываются верить в простоту математики, то это только потому, что они не понимают всю сложность жизни.
Способность упрощать означает удаление ненужного – так, чтобы нужное могло само говорить.
Цифры – забавная штука. Тем не менее, они требуют определенного порядка – своеобразной иерархии, построенной по правилам, которые могут работать в вашу пользу, когда дело доходит до создания благосостояния.
Возьмем, например, правило «80/20», известное как закон жизненного минимума, или «принцип Парето». Он гласит, что для большей части событий или результатов (в нашем случае – инвестиций) 20 процентов усилий дают 80 процентов результатов, т. е. 80 процентов земли в Италии в 1906 году (по оценке г-на Парето, итальянского экономиста) принадлежали 20 процентам населения. Если привести современный пример, деловые люди нередко заявляют, что 80 процентов прибыли они получают от 20 процентов своих клиентов.
За этим принципом скрывается еще более мощная концепция – экспоненциальный успех. Это означает, что с ростом успешности (скажем, тех нескольких предприимчивых землевладельцев в Италии на протяжении веков и до 1906 года) влияние растет экспоненциально – и множится. Проще говоря, успех порождает успех и, в конце концов, «умножается» – превосходя себя, но получая довольно «перекошенный» результат, который, безусловно, предсказуем.
Такой порядок в цифрах не случаен – как мы только что узнали, успех порождает успех – и продолжает экспоненциально увеличиваться с течением времени. Числа имеют отношение к результатам, но в мире богатства есть одна аксиома, которая питается от этой силы: доход и прибыль умножаются.
Мы интуитивно понимаем эту закономерность в цифрах, растущих с течением времени. Возьмите небольшой сберегательный счет, о котором давным-давно забыли. Предположим, на нем не оставалось почти никаких денег – скажем, 10 лет назад там условно была пара фунтов. Тем не менее, когда мы много позже проверяем его, обнаруживается, что наши деньги умножились до нескольких фунтов – скажем, до 5 или даже 10 за несколько десятилетий – и по счету выплачиваются увеличивающиеся проценты. Возможно, более распространенным является сила отрицательного компаундинга (капитализации процентов), сопровождающая не оплаченные кредитной картой счета. Голову даю на отсечение: когда в последний раз несколько лет назад вы проверяли счет, на карте было только 100 фунтов стерлингов долга, а теперь вдруг обнаруживается, что этот маленький счет раздулся, как шар.
Компаундинг содержит в себе три взаимосвязанных элемента. Во-первых, это период времени, растянутый, как правило, на много лет. Второй элемент – бездействие, т. е. деньги самостоятельно растут с течением времени. Последнее состоит в том, что вещи порождают вещи, а деньги производят больше денег с помощью процентов. Сложите эти три элемента, смешайте с предсказуемой силой экспоненциально растущих чисел, а затем встряхните. Вы либо получите богатство, либо увязнете в долгах.
Сложные проценты, по скромному мнению автора, являются самой мощной силой для создания богатства, достижимого для занятого человека. Для читателей есть новость и получше: понять, как работает особая магия компаундинга через числа, так же просто, как напечатать в поисковой строке «калькулятор сложных процентов» – и, с помощью онлайн-калькулятора рассчитать, сколько денег вы сможете получить в долгосрочной перспективе.
Если это не сработает, можно найти прекрасный калькулятор сложных процентов на сайте http://www.moneychimp. com/calculator/compound_interest_ calculator.htm
Сайты, которые вычисляют влияние компаундинга, прекрасны и замечательны, но имеет смысл понять логику этой работы без помощи механического устройства. Самый простой способ понять сложные проценты – использовать «правило 72»: определение, за какой период времени инвестиция удвоится, учитывая фиксированную процентную ставку.
Звучит оно примерно так: разделить 72 на ожидаемую годовую доходность (проценты или прирост стоимости капитала). Полученное число поможет дать оценку (надо сказать, не точную) того, сколько лет потребуется, чтобы первоначальная инвестиция удвоилась!
Итак, «правило 72» гласит, что £1, инвестированный под 20 процентов, превратится в £2 через 3,6 лет ((72/20) = 3,6). На самом деле, если вы используете онлайн-калькулятор, откроете для себя истину, что для удвоения этого £1 потребуется 3,80 лет (если быть абсолютно точным). Но смысл в том, что «Правило 72» – простой способ накопления вашего богатства без помощи компьютеров или калькуляторов.
Мы уже упоминали, что компаундинг работает в обратном направлении с разрушительным эффектом, особенно когда дело доходит до кредитных карт под высокие проценты. Например, долг под 18 процентов удваивается всего за четыре года!
Это должно повергнуть читателя в шок, так как всего за четыре года долг в £1 удвоится до £2. Четыре года, вероятно, составляют 3–5 процентов нашей жизни – не очень много в целом, но достаточно, чтобы удвоить долг! Только подумайте, что может произойти, если вы оставили первоначальный долг в £1 умножаться в течение десяти лет? Ответ: наш долг в £1 превратится в £5,23 через десять коротких лет!
Теперь, прежде чем начнете смеяться над чепухой, которую я несу о компаундинге, учтите, что многие кредитные карты собирают около 18 процентов в год, взимаемых раз в месяц. На самом деле я абсолютно уверен, что большинство из вас имело прямой и горький опыт оплаты этих процентных ставок в последние несколько лет.
Плюс в том, что вы вполне можете «победить» негативный компаундинг. Например, простое уменьшение процентной ставки до 9 процентов означает, что проценты по нашему £1 удвоятся через 8 лет, а не за 4. Уменьшим ставку еще больше – до 4,5 процента – и получим 16 лет!
Сделайте так, чтобы сложные проценты работали на вас, используя сначала небольшие цифры. Стратегия такова: найдите то, на что вы тратите деньги постоянно, но без чего могли бы обойтись! Приведу собственный пример – бутылку красного вина в неделю.
Человек может жить без красного вина (по крайней мере, так мне сказали), и, учитывая мою склонность к дорогим винам, которые стоят по £10 за бутылку, думаю, я могу экономить £10 в неделю, если буду просто пить меньше (заодно окажу услугу печени!). Если я буду класть в копилку £10 каждую неделю, а затем вкладывать их каждый год в паевую инвестиционную схему со средним долгосрочным положительным доходом 6,5 процента годовых, мои сбережения вырастут до £20 276 всего за 20 лет. И все это – в результате воздержания от одной бутылки вина в неделю!
Компаундинг важен для всех; это – одна из немногих вещей, которые финансовые институты нам «подарили». Они позволяют нам продолжать копить наши проценты на сберегательных счетах или реинвестировать наши дивиденды с помощью планов реинвестирования акций по нулевой стоимости! Поощряют нас быть ленивыми, но в данном примере это может работать на нас. Пока мы дисциплинированны и держимся подальше от использования этих денег, они растут.
Хитрость, с помощью которой можно действительно заставить компаундинг работать на нас, состоит в том, чтобы либо сделать отрицательную процентную ставку, которую вы платите, как можно более низкой, либо положительную доходность – как можно более высокой. Таким образом, нужен рост уровня процентов или капитала выше среднего.
Но найти такого щедрого поставщика резервных доходов удастся лишь в том случае, если будет финансовое учреждение, которому можно доверить деньги на очень длительный срок, а также правильный финансовый продукт или инвестиции, в которые мы будем вкладывать наши деньги!
Используйте компаундинг процентов как преимущество, будьте терпеливы – и найдите правильные возможности для сбережений или инвестиций.
10. Рассчитайте свою самую важную цифру
Богач планирует на завтра, бедняк – на сегодня.
Пусть наше беспокойство о будущем станет развитым мышлением и планированием.
Время ценнее денег. Деньги можно заработать – время заработать невозможно.
Пару лет назад крупный американский инвестиционный банк попросил своих лондонских экспертов поговорить с частными инвесторами об их «будущем». Банк имел в виду конкретно наше общее национальное пенсионное «будущее»; вопросы были о том, сколько денег нужно людям, участвовавшим в опросе, для спокойного выхода на пенсию.
Вопрос на $64 миллиона звучал так: какая цифра (большая, но не $64 миллиона, к счастью) сделает для нас выход на пенсию удобным? £100 тысяч? £200 тысяч? Миллион? Сколько вам будет достаточно, чтобы жить на пенсии?
Банк обнаружил, что среднему мужчине 40 лет, вероятно, нужен будет капитал в £435 000 к 65 годам, чтобы процветать и наслаждаться выходом на пенсию. Когда эта цифра стала известной, задачей для инвесторов, участвовавших в опросе, было угадать ее – по принципу бинго! Лишь небольшой процент «умников» был близок к ответу.
Какой логикой руководствовались банки, публично раскрывая это коллективное невежество?
Нам всем понадобится много денег после выхода на пенсию, но большинство не знает, сколько именно.
Но я думаю, что это исследование было довольно оптимистичным, поскольку магическая цифра пенсионного капитала была вычислена, исходя из того, что после выхода на пенсию среднестатистический мужчина проживет еще 17 лет.
В действительности, с учетом последних тенденций радикальных улучшений в здравоохранении, мы можем предполагать, что продолжительность жизни растет на 0,5 года каждый год. По моим оценкам, к середине XXI века она составит 95 лет – для здорового мужчины среднего класса!
Если вы встроите эту цифру в модель долгосрочного планирования, размер суммы, отложенной на черный день, или пенсионного капитала, станет грандиозным – и превысит £750 000, если мы будем руководствоваться теми же предположениями, что наши друзья в большом международном банке.
Но не отчаивайтесь при виде этой, казалось бы, невозможно огромной цифры! Три простых стратегии могут помочь вам зарабатывать, экономить и инвестировать. Они связаны с простой математикой и несколько нестандартным мышлением.
Увеличение долголетия является демографическим фактом, и вы должны составлять планы, исходя из этого. Можно отслеживать простые электронные таблицы, которые сделают работу за вас. Есть также отличные веб-инструменты, выполняющие ту же задачу – например, на сайте www.moneychimp.com.
Кроме того, можете проводить расчеты самостоятельно и посмотреть, что происходит, когда начинаешь увлекаться предположениями.
Для начала откройте электронную таблицу на компьютере, узнайте некоторые основы работы с уравнениями, а затем рассчитайте свой вероятный годовой доход, необходимый для покрытия основных нужд на пенсии. Составьте список этих нужд и суммируйте. Так вы получите годовой доход, извлекаемый из общей большой суммы.
Следующий шаг – выбор. Можете определить, сколько вы проживете после выхода на пенсию, а затем умножить это на необходимый годовой доход. Так что если у вас есть годовой пенсионный доход £17 000, и вы составляете план на 30 лет, нужно умножить 17 на 30 = £510 000.
Другой вариант: определить, какой доход вы можете получать каждый год с такой надежной инвестиции, как 30-летние государственные ценные бумаги.
Поищите в Интернете «ставки государственных облигаций» (Government Bond Rates) и раздел «Данные рыночных облигаций» в «Файнэншл Таймс» (The Financial Times, Market Bonds Data). Там можно увидеть диапазон возможной доходности, если вложить деньги в разные долгосрочные государственные ценные бумаги со сроком погашения в диапазоне от 1 года до 50 лет. Ищите 30-летние облигации, а затем используйте этот ежегодный доход в качестве ориентира.
Когда я в последний раз смотрел данные, ставка была 3,5 процента, но она, несомненно, уже изменилась к тому времени, как вы взяли в руки эту книгу. Далее, делим наш годовой доход, необходимый на пенсии, на процент 3,5 – а затем умножаем на 100. Окончательная цифра составляет £485 000.
Какой бы метод вы ни использовали, скорее всего, выясните, что разумная минимальная цель составляет примерно £500 000.
Аллилуйя! У вас есть первая большая цифра, чтобы начать планирование.
Независимо от полученной цифры, также придется принять во внимание штучку, с которой вы близко познакомитесь в этой книге – инфляцию. По разным причинам цены со временем идут вверх. Иногда в этом виновато правительство, иногда – рост стоимости ресурсов, к примеру, энергетических. Иногда виноваты мы сами, потому что желаем иметь хорошие большие дома, которые продолжают расти в цене с каждым годом, разжигая инфляционное пламя.
Не важно, кто виноват – последствия чувствуют все.
Независимо от того, какую сумму вы задумали для выхода на пенсию, целевая общая сумма должна будет учитывать темпы инфляции в течение следующих 10/20/30/40/50 лет (выберите свой период времени, в зависимости от того, сколько у вас времени до запланированного выхода на пенсию).
Мы можем легко смоделировать эту цифру, в зависимости от того, где вы родились: в Великобритании от 2,5 до 5 процентов годовых, в США – от 2 до 4.
Но что делать с этими цифрами, когда вы записали их и включили в вашу большую модель дробления суммы? Есть элегантное простое решение: увеличить ваши ежегодные платежи в пенсионную копилку на сумму этой инфляции.
Если ожидается 2,5-процентная инфляция и вы начинаете вкладывать £100 в месяц в этот проект, планируйте увеличить ежегодную выплату в следующем году на 2,5 процента (до £102,50). А затем повторяйте это каждый год, используя вашу предполагаемую ставку инфляции на обозримое будущее, прибегая в процессе к компаундингу.
Какой бы ни была ваша целевая пенсионная сумма, она будет выглядеть огромной с учетом инфляции. Но не стоит отчаиваться! Теперь нужно определить, сколько можно сэкономить на регулярной основе, а также принять во внимание вероятный коэффициент окупаемости этой регулярной экономии в течение следующих 30 или более лет.
Особо оптимистичные инвесторы могут начать со среднегодового совокупного дохода на следующие несколько десятилетий, равного 7 процентам годовых (до расходов); более осторожные могут уменьшить оценку до 5,5 процента годовых.
Но эти коэффициенты окупаемости – только общие суммы, они не включают расходы. К сожалению, мы все вместе платим слишком много за финансовые услуги, и горький опыт учит, что эти неприятные платежи и сборы съедают, по крайней мере, 2 процента сбережений в год. Для осторожного инвестора наш чистый доход, таким образом, падает до 3,5 процента годовых – или 5 процентов в случае более предприимчивого бизнесмена.
Поделиться книгой: