Помоги проекту - поделись книгой:
1) вексельную метку: слово «вексель» включается в название и текст документа (согласно американскому законодательству, достаточно, чтобы название «вексель» было упомянуто только в тексте документа);
2) место составления векселя;
3) время составления векселя;
4) обещание или поручение уплатить определенную сумму денег;
5) вексельную сумму – цифрами и прописью;
6) срок платежа;
7) место платежа (домициль);
8) наименование получателя денег (ремитента) или бенефициара;
9) подпись векселедателя, печать.
II. Во-вторых, важен абстрактный характер документа. Вексель не должен содержать каких-либо ссылок на коммерческую сделку, лежащую в его основе (условий контракта, ссылок на какие-либо обстоятельства). Если должник (плательщик по векселю) отказывается платить, кредитор не должен доказывать, что он выполнил контракт, – вексель этого не требует. Отсюда следует, что невыполнение обязательств по основной коммерческой сделке не означает освобождения от оплаты векселя. Обязательство по векселю имеет безусловный характер.
Следует отметить, что законы некоторых стран разрешают включать в текст векселя ссылку на номер контракта или аккредитива, по которым выписан вексель, но это не изменяет безусловного характера векселя.
III. Вексель может служить средством как банковского, так и коммерческого кредитования. В первом случае – это банковский вексель . Он удостоверяет, что клиент банка (скажем, предприятие) внес в банк депозит на сумму векселя и банк обязуется уплатить эту сумму при предъявлении векселя в указанный в нем срок. Вексель продается клиенту с дисконтом. Клиент может использовать вексель для расчетов с другими контрагентами. Вексель может переходить из рук в руки по цепочке платежей. В российской практике такие векселя активно использовались для расчетов во время платежного кризиса конца 1990-х годов. Банк получал доход от продажи векселей с дисконтом (имело значение имя банка, что делало вексель приемлемым для обращения). Значительно большее распространение в мировой практике получили коммерческие векселя . Помимо платежной функции, они служили орудием кредитования одного производственного или торгового предприятия другим в форме отсрочки платежа за товары и услуги.
В зависимости от правоотношений участников вексельной сделки различаются простые и переводные векселя. Простой вексель (promissory note) – это твердое и безусловное обязательство векселедателя (например, покупателя товара) уплатить векселедержателю (продавцу) обусловленную сумму по требованию или на фиксированную дату. Как правило, в операции участвуют 2 лица: векселедатель и векселедержатель (ремитент).
Схема расчетов с помощью простого векселя (с учетом российских условий) выглядит следующим образом (см. рис. 2.4):
1. Поставщик выполнил работы, поставил товар.
2. Покупатель выписал вексель на имя поставщика и акцептовал его в своем банке. Акцепт отмечается на лицевой стороне векселя словами «акцептован» или «принят». Предъявить вексель к акцепту можно в любое время начиная с момента выдачи векселя и до наступления срока.
3. Покупатель передал вексель поставщику.
4. Поставщик передал вексель к учету (покупке) своему банку.
5. Банк учел вексель поставщика и зачислил ему на расчетный счет деньги по векселю.
5а. Банк вручил поставщику выписку по его расчетному счету.
6. Банк поставщика предъявил вексель к оплате в установленный срок.
7. Банк покупателя оплатил вексель с расчетного счета покупателя.
8. Перевод денежных средств по векселю банку поставщика. В зарубежной практике использование векселя в платежном обороте может происходить и без участия банка.
Переводной вексель (bill of exchange draft) – это безусловный письменный приказ лица (векселедателя, трассанта), выписавшего вексель, другому лицу (плательщику, трассату) о выплате по требованию или на фиксированную дату определенной суммы денег третьему лицу (бенефициару или ремитенту).
В случае использования переводного векселя при заключении сделки участвуют три стороны (рис. 2.5):
– векселедатель ( трассант ) – лицо, которое выписало вексель и дало приказ об его оплате;
– плательщик по векселю ( трассат ) – лицо, которому адресован приказ об оплате векселя;
– получатель денег по векселю ( бенефициар ) – лицо, которое предъявляет вексель к оплате и получает деньги по нему.
Схема расчетов с использованием переводного векселя состоит из 5 этапов (рис. 2.5):
1. Векселедатель (трассант) расплачивается векселем с получателем денег (бенефициаром, ремитентом).
2. Ремитент предъявляет вексель плательщику (трассату) для акцепта.
3. После акцепта трассат возвращает вексель ремитенту.
4. Ремитент предъявляет вексель трассату к оплате при наступлении срока платежа.
5. Трассат оплачивает вексель, делая соответствующую отметку об оплате на его оборотной стороне.Главную ответственность по оплате векселя несет плательщик. Трассат должен акцептовать вексель, который ему предъявляет ремитент. Тем самым он признает вексель законным и подтверждает свои обязательства по оплате векселя. Трассант же имеет условное обязательство: он должен оплатить вексель, если трассат его не акцептовал или акцептовал, но не оплатил. Простая подпись трассата на векселе тоже считается акцептом.
Гарантия платежа по векселю в полной сумме или частично может быть дана третьим лицом – авалистом . Если авалист поручился за плательщика или индоссанта по векселю, то он несет вместе с ним солидарную ответственность. Если авалист в документе не указал, за кого он поручился, то принято считать, что аваль дан за векселедателя. В тексте векселя аваль может быть представлен фразой «платеж гарантирую» или «считать за аваль» или подписью авалиста на лицевой стороне векселя. Аваль как форма поручительства был введен кодексом Наполеона и принят в странах континентальной Европы, но не признается английским и американским правом. Векселедатель переводного векселя может одновременно быть и ремитентом (т.е. получателем денег по векселю). В этом случае в тексте векселя указывается «платите мне или моему приказу…».
Выделим ряд ключевых особенностей простого векселя по сравнению с переводным векселем:
– Простой вексель – это не приказ, а обязательство платить.
– В случае простого векселя векселедатель и плательщик – одно лицо.
– Простой вексель не нуждается в акцепте.
Разновидностью переводного векселя, где векселедателем и плательщиком выступает один и тот же банк, является банковская тратта (banker’s draft). Это очень надежный инструмент расчетов, который по степени ликвидности может быть приравнен к наличным денежным средствам. Он не является чеком, поскольку при использовании банковской тратты векселедателем и плательщиком выступает одно лицо. Этот инструмент традиционно использовался для перевода крупных денежных сумм, например внутри одного банка, у которого филиалы территориально находятся далеко от головного офиса. В настоящее время функции банковской тратты, в основном, выполняют переводы в автоматизированных системах банковских расчетов.
Будучи оборотным документом, вексель может передаваться держателем векселя ( индоссантом ) другому лицу ( индоссату ) по передаточной надписи на обороте векселя – индоссаменту (по-французски «до» – спина). При этом индоссат получает все права и риски по векселю как законный держатель векселя. Однако индоссант отвечает за акцепт векселя и за платеж. Он может снять с себя ответственность с помощью надписи «без оборота на меня» (without recourse to us). Естественно, что следующий приобретатель векселя будет учитывать это при покупке векселя. В свою очередь, индоссат сам может передать вексель другому лицу по передаточной надписи на обороте векселя. В этом случае он становится индоссантом.
Различают четыре основных вида индоссамента:
– Бланковый индоссамент (на предъявителя) – держатель векселя ставит на обороте свою подпись, в результате чего вексель становится предъявительским документом. Любой законный владелец данного векселя может получить по нему деньги.
– Именной (полный) индоссамент – держатель векселя ставит на обороте свою подпись и указывает имя лица, которому передается право получения денег по векселю.
– Перепоручительный (инкассовый) индоссамент – держатель векселя передает вексель новому лицу с указанием тех операций, которые он просит произвести по данному векселю, например инкассировать или опротестовать вексель, передать его в залог, осуществить учет векселя.
– Обеспечительный индоссамент – держатель векселя передает индоссанту залоговые права на вексель путем указания на векселе «валюта в обеспечение» или «валюта в залог».
Процедура оплаты векселя регламентируется вексельным правом. Вексель должен быть предъявлен к оплате в месте нахождения плательщика. Он может быть предъявлен в день платежа или в течение двух последующих дней. Вексель может быть не принят к платежу по ряду причин, например ввиду несостоятельности плательщика или неакцептования векселя по причине смерти должника. В этом случае предъявителем векселя может быть подан иск в суд. Но для этого необходимо совершить надлежащим образом протест векселя . Векселедержатель (он же ремитент) должен предъявить вексель в нотариальную контору по месту нахождения плательщика. Протест оформляется по соответствующей форме в течение 2-х рабочих дней после истечения срока оплаты. Иск может быть предъявлен и до наступления срока платежа в случае неакцепта векселя или банкротства плательщика. В случае положительного решения суда наступает солидарная ответственность трассанта и всех индоссантов. При этом взыскивается не только сумма векселя, но и проценты, а также штрафные пени за неуплату в срок.
Еще одно понятие вексельной практики – домициляция . Этот термин означает оплату векселя в срок в указанном месте (домициль – место проживания). Как правило, домициляция состоит в назначении плательщиком по векселю третьего лица, обычно банка, обслуживающего плательщика. Банк-домицилиант не является ответственным по векселю, он выполняет услугу по оплате векселя в срок по поручению плательщика. Цель банка состоит в том, чтобы не пропустить срок наступления платежа.
Важная услуга, которую может предоставить банк участникам вексельного оборота, – инкассо векселя . Если при домициляции банк оплачивает вексель, то при инкассировании он предъявляет его к взысканию. Первая операция – домициляция – производится по поручению плательщика, вторая – инкассо – по поручению векселедержателя. Последний ставит на векселе инкассовый индоссамент – надпись «на инкассо» или «для получения платежа». Банк предъявляет вексель к оплате и взимает комиссию за операцию (в % к сумме платежа). В случае отказа от оплаты векселя банк осуществляет протест векселя. После протеста векселя, удостоверенного нотариусом, банк возвращает его держателю, который теперь имеет все основания для обращения в суд.
Коммерческие банки могут осуществлять учет векселей. Как правило, банками принимаются к учету краткосрочные векселя, которые выданы, в основном, по товарным и коммерческим сделкам. Держатель векселя может продать вексель банку, в результате этого вексель, а также право требования платежа по нему полностью будут находиться в распоряжении банка. Векселедержатель незамедлительно получает платеж по векселю до наступления фактического срока платежа по нему.
В связи с этим учет векселя относят к кредитной операции банка. За осуществление учета векселя коммерческий банк получает процент, который называется учетным процентом или дисконтом . Ставка дисконта позволяет оценить величину скидки с номинала векселя, которая зависит от срока до наступления платежа по векселю и от финансово-хозяйственного положения плательщика по векселю. В качестве ориентира для определения дисконта коммерческие банки могут использовать официальную учетную ставку, которую устанавливает центральный банк в операциях с коммерческими банками и другими финансовыми посредниками.
При учете векселя коммерческие банки указывают ставку дисконта в процентах годовых к номиналу векселя. Рублевый эквивалент ставки дисконта можно получить, используя следующую формулу [Буренин, 2002, с. 121–123]:где
В связи с тем что расчеты с векселем осуществляют на базе финансового года, равного 360 дням, в знаменателе формулы (1) используется база – 360 дней.
При наличии информации о величине дисконта может быть найдена цена векселя:где
Обе причины, названные выше, занижают истинную доходность векселя. Следовательно, требуется перерасчет ставки дисконта в показатели доходности финансовых инструментов на базе 365 дней и учет цены векселя. Таким образом, эквивалентная ставка доходности векселя может быть найдена из уравнения 4:
где
Стороны могут продлить срок оплаты векселя, т.е. совершить пролонгацию векселя . Пролонгация векселя бывает прямая, простая и косвенная. При прямой пролонгации векселя оформляется соответствующая запись на векселе, удостоверенная подписями сторон. При простой пролонгации такой записи не делается. При косвенной пролонгации составляется новый вексель, а старый изымается из обращения.
Закрытие учетного кредита – кредита векселедержателю путем покупки (учета) банком векселя до наступления срока платежа – производится на основании извещений банка об оплате векселя.
Расчеты посредством переводного векселя широко используются не только в пределах одной страны, но и во внешней торговле. Здесь тратта может выступать как инструмент кредитования и как средство урегулирования долгов. Вексель выгоден для покупателя товара, поскольку покупатель получает отсрочку платежа: у него есть время на мобилизацию необходимых денежных средств за счет реализации купленного товара. У продавца, который получил вексель в оплату отгруженных товаров, есть три возможности:
– либо хранить вексель до наступления срока платежа;
– использовать данный вексель как средство платежа за поставку товаров для своих контрагентов;
– продать вексель банку и досрочно получить по нему сумму за вычетом дисконта.
В международном вексельном обороте большое распространение получила практика банковского акцептования векселя. Банковские акцепты (banker’s acceptance) представляют собой переводные векселя, которые выставлены на банк и им же акцептованы. Банк-акцептант обладает первоклассной репутацией в деловом мире. При наличии такого акцепта вексель приобретает особую надежность и может обращаться с большей легкостью на денежном рынке. Банковский акцепт тратты можно рассматривать как акцептный кредит. При этом банк не использует собственных средств, а обязуется оплатить тратту при наступлении срока платежа. Если экспортер настаивает на платеже в форме наличных средств, банк импортера проводит операцию рефинансирования: он учитывает тратту, выставленную экспортером, и переводит ему сумму за вычетом дисконта. На стоимость акцептного кредита влияют величина комиссии за акцепт и учетная ставка.
Когда банки акцептуют тратты, которые выставлены на них коммерческими банками другой страны, то речь идет о так называемом «акцептно-рамбурсном кредите». Рамбурс (от
2.3.2. Чек
Чек (cheque – Великобритания, check – США) применяется для безналичных расчетов в розничном платежном обороте. Он представляет собой безусловный приказ клиента банка, ведущему его текущий счет, уплатить определенную сумму предъявителю чека, его приказу или другому указанному в чеке лицу. Это типичный образец дебетового перевода.
В XVII веке развитие банковского дела в странах с высокой долей капиталистического производства (Англии) способствовало возникновению чеков в качестве дополнительного средства обращения и платежа. Первоначально чеки представляли собой банковскую квитанцию на предъявителя. Данное средство платежа было активно востребовано рынком, поскольку наблюдался дефицит металлических денег, в состав которых входили драгоценные металлы.
Законодательство по чекам возникло гораздо позднее – в XIX веке. В Великобритании чеки были приравнены к переводным векселям и регулировались законом о переводных векселях от 1882 г. В США тоже не существует отдельного закона о чеках, а обращение чеков регламентируется положениями Закона об оборотных документах и ЕКК. В странах континентальной Европы чек отделяется от переводного векселя и считается особенной ценной бумагой, которая предназначена для осуществления расчетов.
Основные принципы использования чеков как способа платежа по внешнеторговым операциям были сформулированы 19 марта 1931 г. в Женевской конвенции, где были унифицированы правовые режимы банковских чеков и представлен Единообразный чековый закон. Страны, подписавшие конвенцию (прежде всего, большинство европейских стран, за исключением Великобритании), обязались применять Единообразный чековый закон в своем чековом обращении.
Чековое законодательство определяет форму чека, его основные реквизиты, права и ответственность участников чековых расчетов. В состав обязательных реквизитов чека по Женевской конвенции входят: наименование (чековая метка), не обусловленный какими-либо условиями приказ выплатить определенную сумму денег, наименование банка-плательщика, место платежа, дата и место выставления чека, подпись чекодателя.
Чек может иметь произвольную форму и может быть выписан на простом листе бумаги. Однако банки предоставляют клиентам фирменные формуляры чеков. Как правило, незаполненные бланки чеков формируются в чековые книжки и выдаются клиентам. Банк, который ведет счета клиента, имеет образцы его подписи. При оплате чека банк обязан проверить правильность заполнения чека (сверить подпись с имеющимся образцом).
По Женевской конвенции чек должен быть предъявлен к оплате внутри страны в течение 8 рабочих дней, а за границей – в течение 20 дней, если пункты предъявления чека и его оплаты находятся в пределах одной части света (например, в Америке или Европе), и 70 дней – если в разных частях света.
Схема расчетов с использованием чеков (с учетом российской специфики) представлена на рис. 2.6:
1. Покупатель подает в свой банк заявление на получение расчетной чековой книжки и платежное поручение на депонирование средств.
2. Банк списывает средства с расчетного счета покупателя и депонирует их на отдельном счете.
3. Банк выдает покупателю чековую книжку.
4. Продавец отгружает товары или выполняет работы (оказывает услуги).
5. Покупатель выписывает чек за товары и вручает его поставщику.
6. Поставщик предъявляет реестр чеков в свой банк на инкассо.
7. Банк поставщика выставляет чеки на инкассо для оплаты в банке покупателя.
8. Банк покупателя списывает сумму по чеку со счета депонированных сумм.
9. Банк покупателя осуществляет перевод денежных средств по чеку в банк поставщика.
10. Банк поставщика зачисляет средства на расчетный счет поставщика.
11. Банк поставщика передает своему клиенту выписку по его расчетному счету.
Аналогично векселю, в зависимости от того в чью пользу выписан чек, можно выделить:
– именные чеки – чеки, выписанные на определенное лицо;
– ордерные чеки – чеки, по которым оплата указанному лицу осуществляется согласно приказу;
– предъявительские чеки – чеки, по которым оплата производится предъявителю чека.
Именной чек не подлежит передаче. Однако ордерный чек обращается посредством передаточной надписи на обороте чека. Аналогично векселю, если держатель чека хочет ограничить или исключить возможность предъявления претензий по чеку в случае его неоплаты, он использует слова «без оборота» в тексте документа. Дополнительно держатель чека может указать на обороте цель передачи чека другому лицо. Это позволяет ограничить возможность получения денег по чеку, т.е. поставить целевой индоссамент . В обязанности банка входит проверка последовательности индоссаментов, но он не несет ответственности за их качество, т.е. банк не отвечает за подделку подписей индоссантов.
Существуют так называемые кроссированные чеки (crossed cheque), на лицевой стороне которых ставятся две параллельные линии. Это означает, что сумма, указанная в чеке, должна быть зачислена на счет предъявителя чека в данном банке или же переведена в другой банк безналичным путем. Поскольку по кроссированным чекам невозможно получить наличные деньги, кроссирование чека затрудняет использование украденных чеков. Различают два вида кроссирования чеков: специальное , когда между линиями указывается точное наименование банка и/или номер счета получателя денег, и общее – без указания конкретного банка, куда следует перевести денежные средства [см.: Усоскин, 1998, с. 148].
Помимо поручительства по чеку ( аваля ), возможно еще одно средство, которое позволяет повысить надежность чека, – операция удостоверения чека (certified cheque). Банк специальной надписью удостоверяет подлинность подписи клиента и наличие суммы для оплаты чека. Банк несет ответственность по оплате такого чека и не может отказаться от его оплаты. Удостоверенные чеки применяются там, где важно иметь эквивалент наличных денег, например при сделках с ценными бумагами.
По чеку, который выписан и передан другому лицу, можно приостановить выплаты денег. Для этого чекодатель должен передать банку письменное заявление об отказе оплатить выданный чек. Эта операция называется приостановка платежа по чеку (stop payment). Если же банк оплатит такой чек, то он должен будет возместить данную сумму чекодателю.
В целях снижения риска неоплаты чека для лица, которое принимает чек от чекодателя, западные банки начиная с середины 60-х годов прошлого века начали выдавать гарантийный чековые карты (check guarantee card). Гарантийная чековая карта является средством идентификации владельца счета в банке, который имеет чековую книжку. Такая карта выполняет ряд функций. Во-первых, на гарантийной карте указан лимит, в пределах которого может быть выписан чек на оплату одной покупки. Во-вторых, карта гарантирует, что в пределах лимита чек будет оплачен банком независимо от наличия денег на счете чекодателя. При использовании чековой карты необходимо выполнение ряда условиях (сверка подписи на чеке и карте, наличие номера карты на чековой книжке, срок действия карты и др.). Банки выдают такие карточки только тем клиентам, которые доказали свою честность и ответственность в операциях с банком [см.: Усоскин, 1998, с. 154].
Хотя чек можно рассматривать как одну из разновидностей переводного векселя, где плательщиком выступает банк, он обладает рядом отличий от переводного векселя:
– Чек выписывается на предъявителя, вексель же может быть как предъявительским, так и срочным документом.
– Чек выписывается на банк, вексель – нет.
– Чек не нуждается в акцепте банка, вексель же должен быть акцептован плательщиком.
– Чеки, как правило, не находятся в обращении (хотя они могут быть передаваемы по индоссаменту), а прямо предъявляются в банк к оплате, векселя же обращаются, переходя от одного владельца к другому.
– Лицо, выдавшее вексель, освобождается от ответственности, если вексель не предъявлен плательщику в течение короткого времени (так как задержка увеличивает возможность злоупотреблений); по чеку же банк остается ответственным (например, в Великобритании в пределах 6 лет с момента выписки).
– Чек может быть подвергнут кроссированию, вексель – нет. При кроссировании чека сумма не выплачивается наличными, а должна быть зачислена на счет предъявителя чека в данном банке или переведена в другой банк безналичным путем.
– Если подпись на чеке подделана, банк может отказаться от его оплаты, подделка же подписи векселедателя не освобождает акцептанта от обязанности оплатить вексель.
В сфере международного туризма используется другая разновидность чеков – дорожные чеки (traveller’s cheque), которые представляют собой альтернативу наличным средствам. Клиент банка, отправляясь в туристическую или деловую поездку за границу, приобретает в своем (отечественном) банке чек, который выписан в иностранной валюте. Затем этот чек используется для оплаты товаров за границей или для получения местной валюты по обменному курсу в банке, являющемся агентом компании или банка-эмитента чека. Крупнейшим в мире эмитентом дорожных чеков является компания American Express, которая основана в 1850 г., а первые дорожные чеки начала выпускать в 1891 г. Также распространены дорожные чеки других крупных эмитентов – VISA, Thomas Cook. Эти чеки, как и чеки American Espress, могут быть приняты для оплаты в крупных гостиницах, авиакомпаниях, туристических агентствах, ресторанах, магазинах.
Преимущество использования дорожных чеков по сравнению с наличными средствами заключается в том, что дорожные чеки гарантируют безопасность средств при переездах. В случае потери, кражи или повреждения чека его владелец может в течение оговоренного срока обратиться в компанию, которая является эмитентом дорожных чеков, и возместить стоимость чека. Подлинность дорожного чека при предъявлении определяется путем сравнения двух подписей его держателя. При покупке дорожного чека в банке клиент ставит на нем свою подпись. При покупке товара или получении наличных средств по данному чеку он вновь должен расписаться, и обе подписи сверяются.
Чековое обращение порождает взаимные претензии банков друг к другу. С целью осуществления взаимных зачетов требований сторон, участвующих в расчетах, создаются клиринговые или расчетные палаты (clearing houses). Безналичный зачет ( клиринг ) чеков может проводиться:
– внутри одного банка;
– через местные расчетные палаты;
– через сеть банков-корреспондентов;
– через расчетную сеть центрального банка.
Если счета чекодателя и плательщика находятся в одном и том же банке, то перенос суммы со счета на счет безналичным путем производит бухгалтерия этого банка.
При использовании механизма местного клиринга банки обмениваются чеками через расчетную палату и делают один окончательный платеж по итогам баланса расчетов за день. Таким образом, они покрывают разницу между суммой чеков, предъявленных к оплате клиентами данного банка, и суммой чеков, полученных от других банков и подлежащих оплате клиентами этого банка. Окончательное урегулирование расчетов между банками осуществляет центральный банк или банк-корреспондент.
Расчетная палата производит зачет только по чекам, которые выставлены на банки – участники палаты. В каждом банке имеется особый клиринговый отдел, куда поступают чеки, которые участвуют в механизме взаимного зачета. В течение рабочего дня чеки, поступившие в кассу банка или по почте, сортируются по банкам – членам палаты. Они формируются в пачки по каждому отдельному банку. К пачкам прилагается список с перечнем чеков, суммами и общим итогом. К концу дня пачки чеков со специальными курьерами отсылаются в клиринговую палату.
Все участники имеют специальные клиринговые счета в клиринговой палате. Банковские счета иногда открываются в самой клиринговой палате, иногда окончательный расчет проводится по корреспондентским счетам, открытым банками в центральном банке. По дебету клирингового счета участников палаты происходит списание сумм, которые полагаются другим участникам расчетов на основании чеков и других поступивших в клиринговую палату платежных документов. Суммы, которые поступают от других участников клиринга, учитываются по кредиту счета. В определенный срок клиринговые счета закрываются, находится конечное сальдо. Если владелец клирингового счета имеет дебетового сальдо, то он, будучи должником перед другим членом расчетной палаты, перечисляет эту сумму получателю средств. Напротив, если он имеет кредитовое сальдо, то соответствующая сумма будет зачислена на его банковский счет. По окончании расчетов сальдо по всем клиринговым счетам нулевое.
Часть чеков, предъявляемых в банк к оплате, может направляться в банки-корреспонденты данного банка. У этих банков при получении чеков тоже имеется несколько вариантов действий:
– внутренний зачет;
– пересылка чека для оплаты, где ведется счет плательщика;
– предъявление чека в местную расчетную палату;
– посылка в центральный банк.
Наконец, как уже было описано выше, клиринг может осуществляться через центральный банк. Например, Федеральная резервная система (далее – ФРС) производит зачет требований банков в общенациональном масштабе: дебетует и кредитует резервные счета кредитных организаций. Если зачет происходит между банками разных резервных округов, то используется Межокружной расчетный фонд (Interdistrict Settlement Fund).
До начала рыночных преобразований чековое обращение не занимало заметного места в платежном обороте нашей страны, поскольку в плановой экономике ведущие позиции в безналичных расчетах приходились на внутрибанковские расчеты в системе Государственного банка СССР. В России интерес к чекам появился в начале 90-х годов, когда преимущества использования чеков для безналичных расчетов стали более очевидными. В 1992 г. было принято правительственное по становление «О введении в хозяйственный оборот чеков нового образца», которое послужило присоединением к Женевской конвенции. В настоящее время правовое регулирование чекового обращения в России осуществляется ГК РФ (ст. 877–885) и Положением 2-П. Согласно этим законам, на территории РФ чеки могут использоваться для расчетов между юридическими лицами и между юридическими и физическими лицами, но не между физическими лицами.
Наибольшее распространение на территории России получили расчетные (неденежные) чеки. Это в основном чеки из лимитированных книжек, которые банк выдает клиентам в порядке расчетно-кассового обслуживания. Книжка может включать от 10 до 50 чеков. Каждый чек выписывается в пределах общего лимита, который равен сумме, депонированной на специальном «счете расчетных чеков». Средства на данный счет поступают с расчетного счета клиента (аналогично операции удостоверения чеков). При нехватке средств на расчетном счете для депонирования денежных средств, необходимых для расчетов посредством чеков, клиент может получить банковский кредит. Наличие лимитированных книжек повышает надежность чековой формы расчетов.
В безналичных расчетах в РФ могут быть использованы чеки, выпускаемые кредитными организациями. Форма данного чека определяется самой кредитной организацией, но при этом чек должен содержать все обязательные реквизиты, которые установлены в ГК РФ, а также может включать дополнительные реквизиты, определяемые спецификой банковской деятельности. Сфера обращения чеков кредитных организаций ограничена. Они не могут применяться для расчетов через подразделения Банка России, а используются лишь во взаимоотношениях банков и их клиентов, а также в межбанковских расчетах при наличии прямых корреспондентских отношений между банками.
Отметим, что в России чеки фактически не являются оборотными инструментами: они – именной документ, который не может быть передан с помощью индоссамента. Предельный срок предъявления чека в банк составляет 10 дней в пределах РФ, 20 дней для стран СНГ и 70 дней – для остальных стран мира.Краткие выводы
1. В экономически развитых странах доля безналичных расчетов значительно превышает долю расчетов с использованием наличных средств. Безналичные расчеты являются экономичными, в большей степени приспособленными к автоматизации операционных процедур, чем платежи наличными деньгами. Организационные основы системы безналичных расчетов базируются на трех составляющих: совокупности принципов организации безналичных расчетов, обязательных для соблюдения всеми субъектами хозяйственных отношений; системе счетов, позволяющих осуществлять платежи и расчеты в безналичной форме, и системе платежных форм, документов и правил документооборота.
2. Поскольку системы безналичных расчетов играют важную роль в эффективном функционировании хозяйственного механизма, возникает необходимость установления общих правил и норм регулирования безналичных расчетов. Эта задача решается с помощью комплекса законов и подзаконных актов (правительственных постановлений, нормативных документов центрального банка и других органов, осуществляющих надзор за платежными системами), определяющих основные формы, сроки и стандарты расчетных правоотношений.
3. Безналичные расчеты осуществляются в определенных формах, которые представляют собой способы оформления, передачи, обработки и оплаты товарораспорядительных и платежных документов и осуществления платежей. Существует большое разнообразие форм безналичных расчетов. Их набор в различных странах определяется как уровнем хозяйственного развития, так и традициями, исторически сложившимися платежными обычаями и стереотипами.
4. За четверть века в результате технологического прогресса произошли значительные изменения в применении разных видов платежных инструментов в денежном обороте развитых стран. В странах с развитым чековым оборотом (США, Канаде, Франции, Италии, Великобритании) чеки стали заменяться альтернативными способами платежа – банковскими платежными картами и переводами в электронных системах расчетов. В системе карточных расчетов европейских стран возрастает доля дебетовых карт.
5. В России наиболее востребованным безналичным платежным инструментом являются кредитовые переводы. Среди них наиболее широкое распространение получили расчеты с использованием платежного поручения. Зарубежным аналогом российского платежного поручения является жиробилет, а жирорасчеты активно используются в европейских банковских и почтовых системах, особенно в Германии, Бельгии, Голландии и Швейцарии.
6. В российском платежном обороте преобладают кредитовые переводы (платежные поручения). Дебетовые трансферты в форме инкассовых поручений в настоящее время менее востребованы в силу ряда причин (низкой платежной дисциплины и т.д.).
7. В платежном обороте развитых стран распространены оборотные платежные инструменты, представляющие собой бумажные средства платежа. Они поступают в межхозяйственный оборот и составляют основу традиционной системы денежных расчетов. Эти инструменты могут быть предметом купли-продажи, могут выполнять роль залога, могут свободно переходить от одного экономического агента к другому.
8. В зависимости от правоотношений участников вексельной сделки различаются простые и переводные векселя. Существует ряд ключевых особенностей простого векселя по сравнению с переводным векселем. Во-первых, простой вексель – это не приказ, а обязательство платить. Во-вторых, при использовании простого векселя векселедатель и плательщик – это одно лицо. Третье – простой вексель не нуждается в акцепте.
9. Основными банковскими операциями с векселями являются учет, авалирование, инкассирование и домициляция векселей. Учет векселя банком – это покупка его у держателя до окончания срока векселя. По этой операции право требования платежа по векселю полностью переходит к банку. Учет векселя по существу является кредитной операцией банка, так как держатель векселя получает деньги досрочно. Банк взимает процент, который называется учетным процентом или дисконтом.
10. Чек представляет собой вексель, выписанный на банк. Предъявление чеков к оплате порождает взаимные претензии банков друг к другу. Для взаимных расчетов сторон, участвующих в чековом обороте, используются клиринговые или расчетные палаты, а также банки-корреспонденты и центральный банк страны.
Темы эссе ко второй главе
1. Формы расчетов (понятие, преимущества и риски).
2. Инкассовая форма расчетов в Российской Федерации: достоинства и риски.
3. Вексель как инструмент расчетов и кредитования. Вексельные операции банков.
4. Система жирорасчетов в Германии и Финляндии (участники, счета, методы расчетов).
5. Масштабы вексельного и чекового обращения в Европе, США и Канаде.
6. Сравнительный анализ платежных инструментов, используемых в США и Германии (виды, удельный вес в платежном обороте).
7. Виды электронных денег и их влияние на контроль центрального банка над денежным обращением.
Глава 3 Формы расчетов по внешнеторговым операциям
Формы расчетов по внешнеторговым операциям отражают исторически сложившиеся в международной практике способы оформления, передачи, обработки платежных и товарораспорядительных документов. В настоящее время в международной банковской практике используются три основные формы расчетов: банковский перевод, инкассовая и аккредитивная формы расчетов. Как правило, выбор конкретной формы отражается в контракте по соглашению сторон, участвующих во внешнеторговых операциях, и зависит от взаимного доверия торговых партнеров, от сложившейся мировой практики и от степени риска страны импортера. Дополнительно при выборе формы расчетов учитывается ряд факторов, таких как [Дрозд, 2009]:
– характер хозяйственной операции, которая порождает необходимость расчетов;
– взаимоотношения между контрагентами сделки (разовый или регулярно повторяющийся платеж);
– время между инициированием платежа и его получением бенефициаром;
– срочность платежа;
– стоимость платежной операции для участников расчетов;
– риски участников операции (плательщика, получателя, банка).
Регулирование этой области экономических отношений осуществляется на основании правил проведения международных операций и осуществления расчетов, которые разрабатывает Международная торговая палата (далее – МТП). К основным разработкам МТП можно отнести:
– базисные условия договоров купли-продажи ИНКОТЕРМС 2000;
– унифицированные правила по инкассо;
– унифицированные правила и обычаи по документарным аккредитивам;
– унифицированные правила по договорным гарантиям.
Формы расчетов, которые используются в международной торговле, отличаются по степени участия коммерческих банков в их проведении. Максимальная вовлеченность банков в процесс международных расчетов наблюдается при использовании документарного аккредитива, когда коммерческий банк дает бенефициару платежное обязательство, реализуемое при выполнении последним основных условий, содержащихся в тексте аккредитива. В случае документарного инкассо функции коммерческого банка ограничиваются контролем за получением товарораспорядительных документов и их пересылкой, выдачей их плательщику в соответствии с инструкциями доверителя. Минимальная степень участия коммерческих банков наблюдается при переводе денежных средств на основе платежного поручения клиента. Это одна из наиболее простых форм безналичных расчетов, применяемых в международной торговле.
Использование различных форм во многом определяется интересами участников. Так, экспортер (продавец) стремится как можно раньше получить деньги за поставку товара, тогда как импортеру (покупателю) выгоднее произвести выплату денег после получения товара или по крайней мере товарораспорядительных документов, которые свидетельствуют, что поставка товара уже осуществлена.
3.1. Банковский перевод
Наиболее простой и дешевой, но в то же время наиболее рискованной формой погашения требований и обязательств по внешнеторговым контрактам является банковский перевод . Коммерческие банки могут осуществлять переводы для собственных целей и за свой счет. Если же банк действует по поручению своего клиента (плательщика), то он списывает деньги с его счета и переводит их на свой корреспондентский счет в банке переводополучателя. Последний на основании полученной инструкции о переводе зачисляет данную сумму на счет бенефициара. Банковские переводы могут быть почтовыми, телеграфными или осуществляться по системе СВИФТ.
Во внешнеторговых операциях банковские переводы используются прежде всего при оплате долговых обязательств по ранее полученным кредитам, при выдаче авансов, при урегулировании поставок товаров, а также по расчетам неторгового характера. Основные этапы осуществления банковского перевода в системе международных расчетов представлены на рис. 3.1.
1. Заключение контракта на поставку товаров, работ, услуг. 1a. Поставка товара, работ, услуг.
2. Клиент-перевододатель оформляет заявление на перевод денег в трех экземплярах.
3. Банк перевододателя списывает деньги со счета импортера.
4. Банк составляет платежное поручение иностранному банку-корреспонденту.
5. Банк импортера через банк-корреспондент переводит денежные средства в банк экспортера.
6. Банк экспортера зачисляет денежные средства на расчетный счет поставщика (экспортера).
7. Передача экспортеру банком выписки с текущего счета о зачислении средств за поставленные ценности, услуги.
Так как участие банка в проведении операции банковского перевода ограничивается лишь выполнением платежного поручения клиента, банки не несут ответственности за платеж. Пока банк не получит платежного поручения, в его функции не входят ни передача документов, ни проведение самого платежа. Минимальная ответственность, которую несет банк при банковском переводе, отражается и на стоимости такого рода услуг для потребителя: банк взимает сравнительно небольшую комиссию за эту операцию. Такой способ платежа является выгодным для импортера, поскольку он получает товар и документы, как правило, до момента оплаты фактически поставленного товара.
К положительным сторонам расчетов банковскими переводами можно отнести: быстроту, простоту и дешевизну осуществления операций. Недостатком расчетов с использованием банковского перевода является отсутствие гарантии и, следовательно, невысокая надежность данной формы расчетов.
Экономическое содержание банковского перевода зависит от того, будет ли произведена оплата товаров и услуг до их поставки (как при авансовом платеже) или после их получения покупателем-импортером (как при последующем платеже или расчете в форме открытого счета).
Авансовый платеж предполагает, что экспортер уже получил полную оплату товара авансом до момента отгрузки товара импортеру. Согласно международной практике, платежи в форме аванса составляют 15–30% суммы контракта, а оплата оставшейся части производится за фактически поставленный товар [Международные расчеты.., 1994, с. 28].
Такая форма расчетов безопасна для экспортеров, поскольку отсутствует риск отказа импортера от платежа. Однако для импортера оплата товара авансовым платежом не устраняет риска невыполнения экспортером своих обязательств. Кроме этого, если импортер оплачивает товар авансом, он фактически кредитует экспортера. Таким образом перевод аванса до начала отгрузки товара невыгоден импортеру, так как представляет собой скрытую форму кредитования экспортера в размере переводимого аванса.
Для снижения риска потери денег в случае непоставки товара экспортером импортер может воспользоваться банковской гарантией на возврат аванса или документарным (условным) переводом. В первом случае в контракт включается положение о получении гарантии первоклассного коммерческого банка на возврат аванса. Документарный (условный) перевод представляет собой перевод аванса с условием, что банк экспортера (бенефициара) произведет фактическую выплату аванса на его счет только против представления транспортного (отгрузочного) документа. В условиях договора также указывается период, в течение которого должна быть произведена отгрузка и представлен отгрузочный документ.
Форма международных расчетов, противоположная авансовому платежу, – это оплата товара после отгрузки. В данном случае покупатель (импортер) оплачивает товары, как только они отгружены. В свою очередь, экспортер после отгрузки товара посылает сообщение покупателю и ожидает получения платежа от импортера. Несмотря на то что риск отказа импортера от платежа при данной форме платежа выше, чем при авансовом платеже, у экспортера есть определенная защита. Пока не получен платеж, все документы на право распоряжаться товаром находятся у экспортера.
Расчеты по открытому счету или плановые платежи состоят в периодических платежах импортера экспортеру по мере отпуска товара или оказания услуг, а не по каждой поставке в отдельности. Последовательность действий экспортера и импортера такова:
1. Экспортер отгружает товары импортеру и представляет ему товарораспорядительные документы, минуя банк.
2. Экспортер относит сумму задолженности импортера в дебет счета, открытого им на имя покупателя.
3. Импортер зачисляет причитающуюся экспортеру сумму платежа на открытый счет в сроки, установленные по предварительному соглашению сторон, погашая свою задолженность по открытому счету.
Указанная форма расчетов предполагает беспроцентный кредит, который поставщик предоставляет покупателю при экспортно-импортных операциях. Выверку и учет взаимных требований осуществляют сами торговые партнеры, между которыми заключается соглашение о плановом объеме поставок и плановых платежах по ним. Кроме этого, в данном соглашении указывается длительность расчетных периодов, сроки перечисления плановых платежей. Дополнительно уточняется задолженность на основе фактического отпуска товара за определенный период времени. Поскольку после выверки взаимных требований торговых партнеров окончательное погашение задолженности по открытому счету производится через банки, то наиболее распространенным платежным инструментом является платежное поручение или же чек, а в качестве способа платежа, как правило, используется банковский перевод.
Открытый счет применяется при расчетах между торговыми партнерами при равномерных, постоянных и иногда взаимных поставках или при комиссионной продаже в форме консигнации (от лат. сonsignatio – письменное подтверждение, документ) или при многократных поставках однородных товаров, особенно мелкими партиями. Партнерами могут быть фирмы, которые связаны традиционными торговыми отношениями; фирмы и ее заграничные филиалы, дочерние предприятия для расчетов с брокерами и государственными организациями.
Отличительная особенность данной формы расчетов заключается в том, что движение товаров опережает движение денег. Для экспортера расчеты сопряжены с риском нарушения сроков взноса плательщиками плановых платежей, замедления оборачиваемости оборотных средств. Расчеты по открытому счету более безопасны для импортера, поскольку они позволяют ему избежать риска потерь вследствие оплаты еще не полученного товара, а также воспользоваться беспроцентным кредитом. Попеременное участие хозяйствующих субъектов в качестве продавцов и покупателей при расчетах по открытому счету укрепляет платежную дисциплину и способствует выполнению взаимных обязательств.3.2. Инкассо
Напомним, что инкассо представляет собой банковскую операцию, в которой банк по поручению экспортера выступает в качестве доверенного лица и посредника между экспортером и импортером. Экспортер дает поручение своему банку получить от импортера причитающуюся ему денежную сумму или акцепт векселя против предъявления документов, подтверждающих их доставку или выполнение услуг. Инкассовые операции получили большое распространение в сфере международной торговли. В связи с этим Международная торговая палата опубликовала в 1995 г. «Универсальные правила по инкассо». Согласно этому документу, в международном обороте применяются две формы инкассо: чистое инкассо и документарное инкассо. В случае чистого инкассо банк выполняет поручение клиента о взыскании суммы денег, предъявляя платежное требование без коммерческой документации, т.е. производится инкассо только финансовых документов. При документарном инкассо банк обязуется получить причитающуюся продавцу (доверителю) сумму против передачи коммерческих документов.
В операции документарного инкассо участвует четыре стороны:
Поделиться книгой: